2月7日，据媒体披露，从投资人处了解到，中融信托就其多个到期信托项目与华夏幸福就债务重组条件的谈判进展不畅，中融信托认为华夏幸福有违《债务重组计划》承诺的基本条件。双方争议主要集中于信托计划展期期间的具体支付情况及质押应收账款的回款事项，中融信托方面认为华夏幸福向其新提供的债务重组条件违背了《债务重组计划》。

　　业内人士向记者透露：“2021年11月左右，中融信托管理的华夏幸福相关信托计划召开受益人大会，同意加入华夏幸福债委会，签署债权人协议。后来中融信托代表投资人与华夏幸福的多轮沟通谈判中，华夏幸福未能按照承诺以《债务重组计划》为基础、最大程度地保护债权人利益，反而前期《债务重组计划》承诺的基本条件也无法落实延期时间、分期还款安排及质押应收账款的回款事宜。总的来看，双方争议主要集中于信托计划展期期间的具体支付情况及质押应收账款的回款事项，中融信托方面认为华夏幸福向其新提供的债务重组条件违背了《债务重组计划》。”

　　对此，记者第一时间联系了中融信托相关人士，该人士表示，在该事项的处理中，公司将尽职尽责履行受托人义务，最大限度保障投资人权益。

　　对于中融信托举措，一位业内专家表示：“根据谈判情况管理人做出的当下对委托人最有利的选择，中融信托在这个过程中较好地履行了受托人职责。”中融信托发布信托计划临时管理报显示，由于华夏幸福提供的债务重组条件违背了《债务重组计划》和债务化解工作的原则，且债务重组条件仍存在较大的风险。为了保护委托人的利益，作为受托人中融信托暂时无法代表本信托计划加入华夏幸福债委会，或代表本信托计划接受华夏幸福目前的债务重组方案、签署《债务重组协议》。

　　中融信托在报告中表示，自受益人大会形成决议以来，受托人持续与华夏幸福协商落实受益人大会决议的相关事项。为取得更有利的债务重组条件，相关方已进行多轮沟通，但至今未能就债务重组条件与华夏幸福达成一致。受托人于谈判中发现华夏幸福非但未能按照承诺以《债务重组计划》为基础、最大程度地保护债权人利益，而且前期《债务重组计划》承诺的基本条件也无法落实。

　　中融信托称无法落实的内容至少包括三个方面：首先在延期时间上，华夏幸福要求本信托计划在《债务重组计划》设置的期限调整方案基础上同意无条件延长3年，即若本信托计划仍加入债委会，则债务清偿期限可能为8年。

　　其次，分期还款安排上，华夏幸福并未就本信托计划参与债务重组制定具体的展期计划，展期期间每年的还款情况无法确定，在无明确约定的前提下，可能导致全部债务在5年甚至8年展期期限届满时才能获得偿付。若全部还款后置，根据华夏幸福目前的资信情况，本信托计划可能遭受的风险无法控制。

　　第三，质押应收账款的回款事宜方面，已经质押的应收账款回款应优先用于偿付其所担保的信托计划债务，且债务重组的债权偿付资金来源也主要是政府应收账款，但在债务重组协商过程中，华夏幸福至今未安排受托人与质押应收账款的付款政府进行任何正式沟通。

　　公开资料显示，去年一季度，华夏幸福发布公告官方承认债务逾期问题，中融信托在内的诸多信托公司的相关信托计划因此陆续出现违约。同年10月，华夏幸福与金融机构债权人委员会举行全体债权人大会，并于会后公布最新化解债务方案。公告信息显示，华夏幸福将通过卖出优质资产回笼资金、出售资产带走债务、现金清偿、债务展期等方式分批实现债务化解。

　　此前，华夏幸福发布了关于公司债务重组的进展公告。该公告显示，根据2021年10月公司披露的《关于重大事项进展暨股票复牌的公告》，公司存续金融债务共计2192亿元，截至目前累计未能如期偿还的债务金额合计为935.56亿元（不含利息）。截至2022年1月19日，华夏幸福及下属子公司与相关债权人签署的《债务重组协议》涉及公司及下属子公司债务金额累计为88.57亿元，减免债务利息、豁免罚息共计5.47亿元，占公司最近一期经审计归属于公司股东的净利润36.65亿元的14.91%。上述已签署《债务重组协议》的债务中，债券及债务融资工具债务金额为84.07亿元，其他金融债务金额为4.5亿元，均适用“兑”“抵”“接”的偿还方式。公司将坚决恪守诚信经营理念，积极解决当前问题，落实主体经营责任。以“不逃废债”为基本前提，按照市场化、法治化、公平公正、分类施策的原则，稳妥化解华夏幸福债务风险，依法维护债权人合法权益。

　　春节前夕，华夏幸福发布业绩预告称，预计公司2021年度实现归属于上市公司股东的净利润为-331亿元到-391亿元。预计公司2021年度实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-318亿元到-328亿元。金融机构债权人委员会已于2021年12月9日表决通过《债务重组计划》，目前正在加快推进债务重组协议的签署。根据《债务重组计划》，债务重组协议签署后，预计公司未支付的借款利息将被减免、产生的罚息将被豁免，根据企业会计准则的相关规定，上述利息减免、罚息豁免将产生债务重组收益。

责任编辑：唐婧